ARK キャシー・ウッド氏インタビュー：イノベーション株の今後の見通し

マネックスで毎月実施されている米国株向けのオンラインセミナー「ハッチの米国株マーケット」にて、ARK Invest キャシー・ウッド氏のインタビューが公開されました。全部で約1時間半のボリュームたっぷりな動画になっています。(動画内でのインタビューは30分程度。)

<イノベーション株の今後5年間の見通し、向こう1年間の米国株式市場の見通し>

<テスラの見通し>

自動運転、AIで他社を先行している。ロボタクシーは最も重要な要素。今後数年(2-3年)でロボタクシーの全国展開は実現する。WaymoやGMのクルーズ・オートメーションが競合だが、パイロットの規模が小さい。輸送に関するデータ・AIが勝者となる鍵。
ギガファクトリーなど効率的に大規模生産できる工場をもっているのも強み。
中国ではTusimple, Xpeng,などが強い。欧州、日本もローカルのEVが勝者になるかも。
2026年のターゲット4600ドル(分割後の株価で1500ドル)は変わらず。*テスラのリスクについてはコメントなし。。。

<イノベーション株の大きな下げにどう耐えているか？>

苦しい局面が長く続いている。しかし、徹底したリサーチを行っていることが自信を生み出し、自分を支えている。イノベーションがどれほどインパクトがあるものかを理解している。イノベーションは社会問題を解決する。

<ポートフォリオ内のイノベーション株の適切な配分とは？>

キャシー氏のポートフォリオはARKと暗号資産関連のみ。イノベーションは大きなチャンスであり、これに懸けている。ただ、ボラティリティが高いのでこのようなポートフォリオは一般的にオススメしないが、若い人はイノベーション関連株の割合を増やすとよい。

<ARKが保有しているTop銘柄について>

世界のデジタル化などCOVIDは世界を恒久的に変えた。イノベーションはエネルギー問題や食糧問題なども解決する。

Zoom
- ステイホームで終わる銘柄ではない。Zoom phoneなどオフィス通信機器を全て代替していけるのでTAM(Total addressable market)大きい。この大きな総入れ替えサイクルの2大受益者はZoomとMicrosoft。
Teladoc
- ただの遠隔医療ではない。ゲノムデータなどを集めるなど、病気の予防・回復などヘルステックの基幹となる健康管理のバックボーンを構築。
ROKU
- テレビの新しいオペレーティングシステム。アナログからデジタルテレビへ変化する大きな潮流。1700億ドルの広告規模がある。ROKU,Amazon,Appleが3大受益者。
ゲノム関連
- CRISPR,Therapeutics, Intellia。すでに病気を治すなど結果が出てきている。その進化のスピードはキャシー氏の想像を超えるほど早い。